Julius Baer annule entièrement les crédits Signa

La Banque Julius Baer tire les conséquences de son engagement dans le groupe Signa de l'entrepreneur immobilier autrichien René Benko : la banque procède à une correction de valeur complète de ce qu'elle considère comme son plus gros engagement dans le private debt, à hauteur de 586 millions de CHF, les pertes de crédit nettes s'élevant au total à 606 millions de CHF. Elle l'annonce jeudi matin lors de la présentation de ses résultats annuels 2023.

La banque annonce en outre qu'elle se retire des activités de dette privée. A l'avenir, elle se concentrera sur les solutions de crédit hypothécaire et lombard, où le groupe peut se prévaloir d'un bilan à long terme.

L'échec de l'opération Signa a également des conséquences sur le plan personnel : le CEO Philipp Rickenbacher quitte ses fonctions "d'un commun accord avec le conseil d'administration", indique Julius Baer. C'est Nic Dreckmann, CEO adjoint et Chief Operating Officer, qui assure l'intérim. David Nicol, président du comité de gouvernance et de risque du conseil d'administration, ne se représentera pas à l'assemblée générale 2024.

Le président du CA s'excuse

"Au nom de l'ensemble du Conseil d'administration, j'exprime mon profond regret que la dépréciation complète de notre exposition la plus importante dans nos activités de dette privée ait eu un impact significatif sur notre bénéfice net pour 2023", a déclaré Romeo Lacher, Président du Conseil d'administration du Groupe Julius Baer. "Nous prenons maintenant des mesures décisives pour lever toutes les incertitudes concernant notre activité de dette privée et l'impact futur de ce seul incident de crédit sur nos résultats financiers, et nous nous retirons totalement de cette activité".

Selon la "NZZ", la banque n'a pas seulement accordé à Benko des crédits trop élevés, créant ainsi un cumul de risques. Elle n'aurait pas non plus exigé de garanties de premier rang. Le fait que Julius Baer s'attende désormais à un défaut total devrait surprendre négativement les marchés, poursuit la NZZ. Les observateurs pensaient jusqu'à présent qu'un tiers de l'engagement de Benko pourrait encore être sauvé, car l'une des trois tranches de crédit est liée à l'activité de commerce de luxe de grande valeur et que Julius Baer se trouve dans ce cas en haut de la hiérarchie des créanciers. Or, il y a quelques jours, le groupe allemand KaDeWe, qui constitue une partie importante de ce portefeuille, a déposé son bilan. (ah)